TEDDINGTON SE RECHAUFFE AVEC UN INVESTISSEUR


Fort d'un chiffre d'affaires supérieur à 20 M€, la société francilienne spécialisée dans le génie climatique et le froid industriel ouvre son capital à Initiative & Finance, devenant ainsi actionnaire minoritaire aux cotés des dirigeants.

Teddington ouvre une page de son histoire aux cotés d'un acteur du private equity français. La PME francilienne spécialisée dans le génie climatique et le froid industriel accueille, pour la première fois, un investisseur financier dans son capital. A l'issue d'un process mené par les équipes de Schapira Group, Initiative & Finance prend une participation minoritaire dans la société pour un montant tenu confidentiel. Le reste des titres est détenu par Tsvi Uzan, dirigeant de la société depuis plus de vingt ans et Claude Bloch, président non-exécutif et actionnaire historique. L'opération à effet de levier est l'occasion d'un changement de gouvernance. Tsvi Uzan devient président tandis que Claude Bloch sera en charge du comité de surveillance. Banque Populaire Rives de Paris et Crédit du Nord ont apporté la dette senior ayant servi à financer le montage.

De nouveaux partenariats en prévision 

Fondé en 1934 et implanté à Villeneuve-la Garenne, Teddington possède un catalogue contenant plusieurs milliers de produits à destination des professionnels. Son offre est répartie en 5 familles de produits, les rideaux d'air chaud, les humidificateurs, les unités de réfrigération, les régulateurs / thermostats et les outillages frigorifiques. Employant une cinquantaine de personnes, la société francilienne a noué des partenariats avec des fabricants tels que Thermoscreens, Vapac, Value et Dantherm. En croissance depuis une quinzaine d'années, Teddington a généré, l'an dernier, un chiffre d'affaires de plus de 20 M€. 15 % de ses revenus sont réalisés à l'international et principalement au Maghreb. L'arrivée d'Initiative & Finance à son capital en minoritaire lui permettra d'augmenter le nombre de partenariats, et de développer sa force commerciale tant en France qu'au Maghreb. Des opportunités de croissance externe seront étudiées dans le but de renforcer ses parts de fabrication propre. 



Société cible ou acteur : Teddington 
Acquéreur ou Investisseur : Initiative & Finance, Thierry Giron, François Golfier, Managers, Tsvi Uzan, Actionnaires Historiques, Claude Bloch 
Cédant : Managers, Tsvi Uzan, Actionnaires Historiques, Claude Bloch 
Acquéreur Avocat Corporate - Structuration Fiscale : Lamartine Conseil, Olivier Renault, Fabien Mauvais, Camille Le Foyer de Costil 
Acq. DD Juridique et Fiscale : Lamartine Conseil, Olivier Renault, Fabien Mauvais, Camille Le Foyer de Costil , Stéphane Buffa 
Acq. DD Sociale : Lamartine Conseil, Charlotte Moreau, Patricia Volpe 
Acq. DD Financière : Grant Thornton TAS, Emmanuel Riou, François Dedeyan, Boutaina Bouazzaoui 
Acq. DD Assurances : Verspieren, Sophie Legentil, Brisset Partenaires, Didier Ficheroulle 
Acq. Conseil Environnement, DD ESG : Indefi ESG Advisory, Emmanuel Parmentier, Nathalia Millan 
Cédant Banquier d'Affaires / Conseil M&A : Schapira Group, Jacques Lebahann 
Cédant Avocat Corporate - Structuration Fiscale : Everlaw, Ran Hamou, Vanessa Itzkovitch 
Dette : Banque Populaire Rives de Paris, Crédit du Nord